當前位置: 首頁 > 交易信号 > 晚間專題技術報告2020-08-06
晚間專題技術報告2020-08-06

2020年8月6日

 

汇市焦点

  • 避險貨幣方面,日內美元指數雖跌破上周低點,但很快就快速回升,截止發稿美元指數微幅下跌。我們認為這樣的反彈更多是快速破前低以後分時級別背離形成的。今晚20:30,美國將公佈當周初請失業金人數,市場預期為141.5萬人,前值為143.4萬人;考慮到當前美國新冠新增確診人數依舊在大幅增加,這將迫使更多的企業關門,美國失業人數可能繼續攀升。因此,預計美元指數中線仍將以下探為主;短線或有技術性反彈。美/日方面,日內並沒有太大波動,我們認為後市美/日仍將跟隨美元的走勢。
  • 英國方面,今天下午14:00,英國央行公佈了利率決議,維持利率及QE規模不變,符合市場預期。同時英國央行認為經濟復蘇比5月報告中假設得更早也更快,且未在決議中未提及負利率。受此影響,英鎊兌美元大漲,並刷新了3月9號以來的高點。短線繼續維持英鎊為震盪偏強結構。
  • 商品貨幣方面,日內商品貨幣波動不大,基本都呈現沖高回落的結構;雖然近期全球股市的上漲,對於市場風險偏好的提振,對澳元等商品貨幣構成了一定支撐;但隨著美元的絕地反擊,也對商品貨幣構成了一定壓力。因此,短線維持其有調整需求。
  • MEX量化策略年初至今相對基準SP 500 Total Return Index的年化阿爾法(α)為13%。量化模型每週調倉,並於每週一開盤下單及週五收盤平倉,各貨幣對一標準手,建議止損則設於0.3。在沒有考慮實際杠杆下,MEX量化策略年初至今已大幅跑贏目標,詳情請參考《量化專題:基於動量反轉策略建構G7貨幣對沖組合》。組合淨值上周上漲0.75%本周組合及截至北京時間8月6日16:25盈虧如下,利差(庫存費)為正向。

商品市場

  • 交易偏好今晚維持原油(WTI)、黃金(XAU)均為高位震盪偏多結構。
  • 黃金方面,日內金價繼續大漲,並來到昨日最高點附近。一方面是因美債收益率持續低迷;另一方面國際地緣局勢也誘發了避險買盤。此外,黃金ETF持倉不斷上升也支撐了金價。因此,繼續維持金價為高位震盪偏多結構。
  • 油價方面,日內油價微幅上漲,一方面是因美國上周EIA原油庫存大減737.3萬桶,另一方面黎巴嫩爆炸事件激起人們對地緣緊張的擔憂。不過,考慮到疫情仍然嚴峻,因此,短期繼續維持油價為震盪結構。

摘要

  • CFTC資金流資料顯示,加元、英鎊、美元空頭仍處於極值,因此,預計短期隨著資金流入並支持其回漲,另外,歐元、澳元多頭也處於極值。
  • 歐/美、澳/美、紐/美多頭可再次兌現部分利潤。
目標價 歐/美 美/日 鎊/美 美/加 澳/美 紐/美
短線 1.1840 105.60 1.3140 1.3290 0.7180 0.6630
中線 1.1820 105.80 1.3140 1.3310 0.7160 0.6610
目標價 WTI XAU
短線 42.00 2050
中線 42.00 2040

財經日曆



 


| 相關文章

晚間簡報2020-09-18
2020年9月18日
晨早快訊2020-09-18
2020年9月18日
晚間簡報2020-09-17
2020年9月17日
港美股前瞻2020-09-17
2020年9月17日